- 理财规划
1万起步，银行理财“变天”了，我们该怎么办？
国庆假日前夕，9月28日银保监会下发了《商业银行理财业务监督管理办法》(以下简称《办法》)，它直接规定了未来全国银行理财产品的变革方向。
早在资管新规落地的时候，大家就都听说银行理财“不保本了”，后来又说银行理财的钱要“直接进股市”了，许多人买银行理财就是图个安稳收益，这传闻对于追求保本和稳定的人来说简直是“晴天霹雳”。银行理财到底发生了什么巨变?对我们普通投资者有什么影响?我们又要如何应对这样的变化呢?
1万元就能买理财
《办法》第三十条规定，单个公募理财产品1万元起售，据了解，国庆节前后，各国有大行都已纷纷下调了部分理财产品的起售金额。这个消息可以说是喜大普奔，要知道以前的银行理财可是有点“嫌贫爱富”，5万元才起卖，银行理财的门槛这回算是降低了不少。
图为《商业银行理财业务监督管理办法》相关内容
真的不保本
虽然银行理财门槛降低了，看起来非常有吸引力，但它再不是以前那个银行理财了。
根据《办法》第二十六条，银行理财产品不得宣传或承诺保本保收益，并且还规定以后不能再宣传理财产品的预期收益，也就是说，以后慢慢的银行理财产品的页面都不会再有现在那种醒目的预期年化收益率多少多少这样的字眼了。
打破了刚性兑付，有人开玩笑说银行理财终于可以“光明正大地亏钱了”。说白了，就是曾经闭着眼睛买银行理财的时代要一去不复返咯。
图为《商业银行理财业务监督管理办法》相关内容
为什么要打破银行理财产品的刚性兑付呢?
刚性兑付指承诺保本收益、对产品兜底以及滚动发行从而用后来者的钱兑现之前投资者的钱。银行理财产品属于银行表外业务，不需要预留准备金，常处于监管视线之外，银行可能以“理财”之名，行“存款”之实，把理财资金用于放贷而不是投向理财产品的约定范围，规避表内业务监管，这在无形中增加了银行风险从而增加整个金融市场的系统性风险;同时，刚兑抬高了无风险利率，可能使市场资本成本变高，不利于实业发展。
那么刚买到手的保本理财会不保本吗?
这个不用担心，已经买到手上的产品依然可以按照原来的契约执行，《办法》约束的是新规发布以后所发行的产品。
那保本理财有没有替代品呢?
还真有，那就是结构性存款，它是在普通银行存款上加入了其他衍生品，简单说就是本金部分投向银行存款，但是利息部分是和利率、汇率、黄金等金融指标挂钩，根据这些指标的不同表现获得不同的收益率。也就是说，它是保本不保息的。
比如你买一份50万的一年期结构性存款，银行一年定期利率为3%，那么银行会拿出其中的48.6万元作为存款，一年后算上利息正好50万，可以确定给你保本;剩下的1.4万就会被银行用来投资汇率、黄金等衍生品，相当于收益部分被拿去做了衍生品投资，赚了就会有更高的收益，赔了那就什么都没有了。
银行理财可以间接投资股市
通过投资公募证券投资基金，银行理财的资金便可以间接进入股票市场，而以前，公募银行理财只能投资货币基金和债券基金。股票市场波动大，相应的基金净值也会有较大波动，银行理财也就存在亏损的可能，这一点与之前所说的银行理财不再保本是相一致的。
图为《商业银行理财业务监督管理办法》相关内容
投银行理财亏了怎么办?
除了结构性存款产品，其余理财产品都已经明确说明不保本了，那么盈亏就乃投资常事，必须要有这样的心理准备和风险意识。当然在买产品的时候其实是可以规避一些风险来减少亏损的。
首先，买的时候选择理财业务好的大银行，这类银行风控、监管工作更系统，理财经验丰富，一方面收益可能会更好一些，另一方面，团队见过的各式各样的问题多，处理起来也更得心应手。
第二，选择适合自己风险承受能力的产品。买产品前银行一般都会要求你做风险承受能力测评，了解完自己的风险承受能力，你需要关注理财产品的风险等级，然后选择与你自己承受能力相匹配的产品。
P.S：R3以上的产品都在底层资产加入了权益类资产(比如股票型证券投资基金)，R3等级的产品权益类资产投资比例为0~80%，R4等级则提升到0~90%，因此风险更大。
第三，仔细查看产品说明书。在这儿划5个重点，帮助大家迅速抓住产品说明书的核心内容：
一看发行人，在哪家银行买就看产品是不是这家银行的;
二看风险类型，看是否适合自己，也避免和业务人员介绍的有出入;
三看投资范围，理财产品会说明投资方向(或与金融工具挂钩)、收益、风险，而保险产品主要说的是理赔情况，这样可以避免被忽悠把保险当做理财产品买了;
四看日期，募集期、到期日与到账日，尽量避免撞上节假日，募集期、到账日后延会导致资金长时间闲置，使预期收益大打折扣。
五看费用，了解一下你要买的产品是否收取手续费、收多少，因为最终拿到手的收益是产品投资收益扣除这些费用之后的。
另外，所有银行理财产品都会在全国银行业理财信息登记系统进行登记，投资者可以利用理财产品的登记编码，在中国理财网查询和鉴别，避免遇到“虚假理财”和“飞单”。
最后想说的是，无论哪种投资，都是存在风险的，随着保本理财的逐渐消失，以后非保本型银行理财才是主流产品，不能再闭着眼买了，投资银行理财时一定要关注产品风险等级，擦亮眼睛细看产品说明书，选择适合自己的产品。